Proshares Ultrapro Corto QQQ (SQQQ) es una ETF lo toma a la inversa que replica la evoluci贸n del Nasdaq 100, 铆ndice que recoge las 100 acciones m谩s importantes cotizadas en el mercado de valores Nasdaq, tanto estadounidenses como internacionales, con exclusi贸n de las de car谩cter financiero. En el 铆ndice, las tenencias de empresa se priorizan de acuerdo con la capitalizaci贸n de mercado y podemos encontrar todos los gigantes dede alta tecnolog铆a y telecomunicaciones. A continuaci贸n veremos c贸mo funciona un ETF con apalancamiento inverso, c贸mo invertir y qu茅 riesgos conlleva.
Proshares Ultrapro Short QQQ ETF: qu茅 es y c贸mo funciona
SQQQ es un ETF inverso: es un fondo negociado en bolsa construido usando varios derivados (principalmente futuros) para beneficiarse de una ca铆da en el valor de un 铆ndice de referencia subyacente. Invertir en ETF inversos es similar a operar con posiciones cortas que implican el pr茅stamo de valores y su venta, con el objetivo de recomprarlos a un precio m谩s barato.
Estos productos permiten a los inversores ganar cuando el mercado o 铆ndice subyacente cae, pero sin tener que vender nada corto. Esto significa que ni siquiera necesitar谩 una cuenta de margen, que suele ser necesaria para cualquiera que desee tomar posiciones cortas.
Un ETF inverso sin apalancamiento tiene una rentabilidad de 1:1, mientras que en el caso de Proshares Ultrapro Short QQQ, tenemos una izquierda en 3x, lo que significa un rendimiento de 3:1. Tomemos un ejemplo: el 铆ndice Nasdaq 100 pierde un 2% en el d铆a de negociaci贸n. El ETF ganar谩 entonces un 2 %, multiplicado por 3, o un 6 %. Tal herramienta no es adecuada para inversiones a largo plazo, pero viene aplicado a las posiciones intrad铆a.
Composici贸n de Proshares Ultrapro Short QQQ
Como hemos dicho, el 铆ndice de referencia subyacente del SQQQ es el Nasdaq 100. En este 铆ndice encontramos las acciones de Apple, Microsoft, Facebook (Meta), Alphabet (Google), Nvidia y muchas otras en los sectores de alta tecnolog铆a, biotecnolog铆a, telecomunicaciones y servicios. No hay bancos, compa帽铆as financieras y compa帽铆as de seguros que podamos encontrar en cambio en el Nasdaq Composite, por ejemplo.
En principio, por lo tanto, estamos hablando de empresas muy solidas, cuyas p茅rdidas no son tan predecibles. Por eso el ETF inverso en este caso se convierte en una cierta inversi贸n riesgo, sobre todo por la presencia del apalancamiento 3x: si apuestas a p茅rdida y el 铆ndice sube, las p茅rdidas tambi茅n se triplicar谩n.
Cotizaci贸n y An谩lisis T茅cnico
Tras el nuevo m谩ximo hist贸rico, a partir de la segunda quincena de noviembre de 2021, el 铆ndice Nasdaq 100 tuvo una ca铆da progresiva, de la que se benefici贸 SQQQ, y se encuentra en una fase de correcci贸n al -10%. La pregunta es si habr谩 m谩s recesiones o si los inversores comenzar谩n a comprar nuevamente. LA acciones de tecnolog铆a de hecho, tuvieron una fase de fuerte presi贸n a principios de a帽o, con la incorporaci贸n de decisiones pendientes de la Fed sobre tipos de inter茅s. Por lo tanto, pasamos por una fase de estabilizaci贸n y los analistas tienen una postura de esperar y ver al respecto.
C贸mo invertir en ETF
Si est谩s interesado en invertir en ETFs, la forma m谩s pr谩ctica es hacerlo registr谩ndote en uno plataforma de comercio en l铆nea. Los ETF generalmente tienen tarifas bajas y los bancos no tienen mucho inter茅s en ofrecerlos. Una de esas plataformas es eToro, l铆der en Europa entre los brokers online, certificado por Consob y que ofrece la posibilidad de un registro gratuito y comisiones muy bajas, cuando no se cancela por completo. El sitio tambi茅n permite abrir una cuenta demo, sin dep贸sito, para quienes quieran practicar con dinero virtual ($100.000), dise帽ada especialmente para novatos.
C贸mo aprovechar un ETF inverso: estrategias frecuentes
Invertir en ETF de este tipo puede ser una forma de preservar su cartera cuando el mercado est谩 a la baja. Si posee un ETF del 铆ndice Nasdaq 100 cl谩sico, como el iShares Nasdaq 100 UCITS ETF (Acc), por nombrar uno, esto replica completamente la tendencia del 铆ndice, tanto hacia arriba como hacia abajo y, en consecuencia, si su tendencia fue negativa, tendr谩 una p茅rdida. Aqu铆 es donde el ETF inverso puede intervenir y compensar lo que se perder铆a, adem谩s, ganando m谩s gracias al efecto apalancamiento.
Costos y Riesgos de la Inversi贸n: 驴Vale la pena?
Proshares Ultrapro corto QQQ en comparaci贸n con los ETF est谩ndar, tiene una relaci贸n de gastos bastante alta, que se sit煤a en el 0,95%. Estos costes no sorprenden, ya que la estrategia del fondo exige la licuefacci贸n de los contratos de derivados antes de que alcancen el objetivo 贸ptimo.
Como se anticip贸, el instrumento inverso es m谩s 煤til si tambi茅n invierte en un ETF que normalmente sigue al 铆ndice, porque en caso de pron贸sticos incorrectos las p茅rdidas pueden ser muy grandes. Este no es un producto 煤nico para todos, ya que el inversor tiene que operar muy r谩pido o tener un corredor que lo haga por 茅l. Por lo tanto, lo ideal es invertir muy sabiamente en ETF inversos, dedic谩ndoles una peque帽a fracci贸n de su cartera, dependiendo de las condiciones del mercado.
