Muchos de los inversores internacionales m谩s famosos (Buffett y Bogle sobre todo) siempre se han expresado a favor de lainversi贸n en fondos indexados. Se trata de un tipo de instrumentos financieros muy eficientes, que permiten a los inversores replicar una cesta ampliamente diversificada benefici谩ndose de unos costes bajos. L'ETF SPDR S&P 500, que replica con precisi贸n el 铆ndice S&P 500, es el fondo indexado m谩s grande del mundo. Descubramos en detalle qu茅 es el SPDR S&P 500 ETF, c贸mo se compone y qu茅 ventajas ofrece a los inversores.
驴Qu茅 es el SPDR S&P 500 ETF y c贸mo funciona?
laETF SPDR S&P 500 es un fondo cotizado y cotiza actualmente el ETF m谩s grande que rastrea el 铆ndice S&P 500.
El fondo es emitido por SPDR Services LLC y pretende seguir la tendencia de los principales 铆ndices burs谩tiles de EE.UU., pudiendo incorporar en 茅l la 500 empresas americanas con mayor capitalizaci贸n.
Gracias a una canasta tan grande, puede proporcionar una radiograf铆a suficientemente completa de la bolsa de valores de EE. UU. Las empresas incluidas en la canasta se abrazan numerosos sectores: el sector de TI, que cubre casi el 25% de la canasta, es dominante, seguido por los servicios de salud, los servicios financieros, los servicios de comunicaci贸n y la industria.
Composici贸n del 脥ndice
Como mencionamos anteriormente, el 铆ndice S&P 500 comprende el 500 empresas con mayor capitalizaci贸n burs谩til cotiza en la Bolsa de Valores de Nueva York. Las acciones que tienen m谩s peso son algunas de las principales gigantes de la tecnolog铆a mundial: Apple Incorporated (AAPL), Microsoft Corporation (MSFT), Amazon.com Inc (AMZN), Facebook Inc (FB), Alphabet Inc A (GOOGL), Tesla Inc. (TSLA), Berkshire Hathaway Inc, Johnson & Johnson (JNJ) ) y JPMorgan Chase & Co (JPM). Aunque la lista est谩 en estricto orden de peso dentro de la cartera, es bueno recordar que el 铆ndice S&P 500 viene reequilibrado peri贸dicamente y, en consecuencia, tambi茅n laETF SPDR S&P 500.
El Top Ten, adem谩s de los nombres de renombre en el sector tecnol贸gico, incluye, por tanto, tambi茅n a la matriz presidida por Warren Buffett (Berkshire Hathaway), el gigante farmac茅utico Johnson & Johnson y el hist贸rico banco de inversi贸n neoyorquino JP Morgan Chase.
Cotizaci贸n, Costos y Devoluciones
La cotizaci贸n del SPDR S&P 500 ETF se puede monitorear durante el horario de apertura de la bolsa de valores de EE. UU., entre las 15.30 y las 22.00 hora italiana. El SPDR S&P 500 ETF (SPY) se vio afectado, como todos los principales 铆ndices de renta variable, por las restricciones provocadas por la primera ola de la pandemia: basta pensar que en marzo de 2020 el instrumento alcanz贸 un m铆nimo de 207,85. Con la posterior reapertura y la mejora gradual del entorno macroecon贸mico, el SPDR S&P 500 ETF pudo ofrecer un rendimiento excepcional, benefici谩ndose de una tendencia alcista que dur贸 hasta diciembre de 2021, mes en el que alcanz贸 su punto m谩ximo. m谩ximo hist贸rico de 423,59.
A diciembre de 2020, el fondo registr贸 un ingreso promedio a los 3 a帽os equivalente al 13,25%, mientras que la rentabilidad media anual a 10 a帽os se situ贸 en el 13,55%. En general, durante toda su existencia, el SPDR S&P 500 ETF ha logrado un rendimiento anual promedio de alrededor del 10%.
Con respecto a Costi, el 铆ndice de gastos (brutos) del fondo se sit煤a en 0,095%. Este es sin duda un ratio bajo, pero no se encuentra entre los m谩s bajos en comparaci贸n con otros fondos indexados del S&P 500. Por ejemplo, el ETF Vanguard S&P 500 tiene una comisi贸n del 0,03%, tres veces menor.
C贸mo invertir en ETF
Las soluciones preferidas de los inversores para invertir en ETF con el comercio en l铆nea hay principalmente dos: a trav茅s de CFD, un acr贸nimo que significa Contrato por Diferencia, o a trav茅s de la inversi贸n directa en el ETF subyacente.
I CFD son instrumentos derivados que tienen como objetivo replicar el rendimiento de un activo subyacente: si se trata de un ETF, el inversor est谩 expuesto indirectamente benefici谩ndose de comisiones reducidas y del efecto del apalancamiento financiero, capaz de multiplicar exponencialmente los beneficios en caso de posicionamiento correcto.
Si decide, en cambio, invertir directamente en la ETF, el objetivo es pensar en una perspectiva a largo plazo, sin pagar comisiones por el mantenimiento nocturno del contrato CFD.
Antes de comenzar a invertir, es muy importante saber elegir un operador confiable para operar. Una de las plataformas m谩s conocidas del mercado es eToro, un corredor regulado para el comercio en l铆nea que le permite comprar el SPDR S&P 500 ETF como subyacente y como CFD. Entre las numerosas ventajas de la plataforma eToro cabe mencionar, adem谩s de la presencia de una interfaz f谩cil e intuitiva, la capacidad de operar a trav茅s de caracter铆sticas avanzadas y exclusivas. Uno de estos se llama CopyTrading y brinda a los usuarios la oportunidad de copiar (literalmente) las estrategias e inversiones de los veteranos de la plataforma. Tambi茅n es posible monitorear en cualquier momento la cotizaci贸n de todos los instrumentos en tiempo real, consultar las estad铆sticas e intercambiar opiniones con otros traders.
Ventajas y riesgos de invertir: 驴vale la pena?
Como hemos tenido oportunidad de analizar, invertir en un fondo indexado ofrece una serie de beneficios a los inversores, como la posibilidad de diversificar de forma 贸ptima la cartera. En el caso deETF SPDR S&P 500 la cesta incluye un n煤mero muy representativo de la bolsa americana (las 500 empresas de mayor capitalizaci贸n burs谩til).
Es una conveniente estrategia de inversi贸n dise帽ada para quienes pretenden tener acciones estadounidenses en su cartera reduciendo la volatilidad de las mismas. Tambi茅n es una inversi贸n que presenta costos muy bajos en comparaci贸n con un fondo administrado activamente, cuyo objetivo de superar el rendimiento del 铆ndice de referencia a menudo requiere un costo significativo. En caso de quiebra del emisor, es bueno recordar que est谩 desconectado del fondo, por lo que no existen tales riesgos para el inversor.
Por supuesto, como cualquier inversi贸n financiera, el SPDR S&P 500 ETF tambi茅n tiene potencial riesgos. El hecho de que la cartera est茅 completamente concentrada en un solo pa铆s, incluso si es el m谩s influyente del mundo, corre el riesgo de negar el beneficio de la diversificaci贸n. Finalmente, otro aspecto a considerar se refiere a latendencia de las monedas: es recomendable monitorear las fluctuaciones del d贸lar estadounidense y los riesgos asociados.
